Esempi Di Trading Sistemi

Che cosa è un Trading System. By Van K Tharp, D. Traders di pH sono costantemente ci chiede che cosa è esattamente un sistema Lo scopo di questo articolo è quello di dare le informazioni nel modo più chiaro possibile in primo luogo, abbiamo ll passare attraverso alcune informazioni di base per aiutare a capire cosa un sistema è al di fuori del contesto di negoziazione ll imparare come diverse persone si riferiscono ai sistemi a seconda di come si riferiscono a soldi la seconda parte di questo articolo si concentrerà su chiaramente definire ciò che un sistema di scambio è la terza parte di questo articolo si concentrerà sul quadro più ampio del sistema tuo piano di trading, infine, abbiamo ll concentriamo su alcuni elementi chiave nel libro sistema development. In Robert Kiyosaki s, flusso di cassa quadrante egli distingue due tipi di persone che lavorano per i soldi e due tipi di le persone che hanno i soldi a lavorare per loro in ogni caso, una delle principali caratteristiche distintive è il modo in cui affrontare systems. First, lasciare s guardare l'idea di sistemi aziendali McDonald s, come un importante franchising, è fondamentalmente un grande insieme di sistemi che si acquista, infatti, una persona che compra un McDonald s franchising deve andare a Hamburger Università per circa sei mesi credo che s la lunghezza di esso per imparare i sistemi per il funzionamento del franchising ci sono sistemi per la distribuzione di cibo, preparazione di alimenti, saluto clienti, servendoli in un minuto, pulizia, ecc e tutti questi sistemi possono essere facilmente effettuata da un manager che ha una laurea e dipendenti che potrebbe anche essere abbandonato la scuola superiore in altre parole, un sistema è qualcosa che è ripetibile, abbastanza semplice per essere gestito da una 16enne che potrebbe non essere così brillante, e funziona abbastanza bene per mantenere molte persone che ritornano come customers. Now, sapendo che la definizione di un sistema, diamo s un'occhiata a come le persone nei quattro quadranti del flusso di cassa riguardare systems. The Dipendente Dipendenti sono fondamentalmente motivata dalla sicurezza hanno un lavoro e fanno il loro lavoro per ottenere denaro dipendenti fondamentalmente eseguire i sistemi che don t necessariamente sanno che sono in esecuzione un sistema, ma che è la loro funzione, ad esempio, una dipendente da McDonald s sarà salutare i clienti e prendere il loro ordine il dipendente è fondamentalmente in esecuzione i dipendenti system. Most cliente saluto non capiscono sistemi Invece, è sufficiente sapere che cosa il loro lavoro è, e questo è tipico di dipendenti che diventano commercianti o dipendenti che lavorano come i commercianti chiedono tipicamente domande come ciò che gli stock dovrei comprare Qual è il mercato sta per fare o come faccio a fare questo vediamo tutto il tempo delle domande che otteniamo ad esempio, un signore ha appena chiamato in CNBC, come I m scrivendo questo, e ha chiesto l'ospite, che direzione pensi che il mercato può andare per quanto riguarda la guerra, e come potrebbe un profitto da esso tratta in genere di domande dei dipendenti e che ammontano a dire, I don t realmente capisce niente, si prega di mi dica cosa fare i media finanziari prospera rispondendo alle domande degli investitori dipendente trader. The lavoratore autonomo il lavoratore autonomo è sostanzialmente motivato dal controllo e facendo Avviso giusto che ho spesso parlato di come queste motivazioni costituiscono alcuni dei pregiudizi che la maggior parte dei commercianti hanno la necessità di essere di destra e la necessità di controllare i mercati il ​​lavoratore autonomo è l'intero sistema che sono fondamentalmente in esecuzione su un tapis roulant solo don t sanno e più si lavora, più stanco essi get. Like il dipendente, i lavoratori autonomi stanno lavorando per il denaro, tuttavia, gli piace un po 'meglio, perché sono in carica pensano lavorare di più li renderà più soldi e in una certa misura lo fa Ma soprattutto, lavorare di più ottiene loro stanco Tuttavia, essi continuano ad arare avanti pensando che sono gli unici che possono farlo right. As ho detto in precedenza, il lavoratore autonomo è fondamentalmente il sistema E molto spesso non riescono a vedere il sistema, perché sono così tanto una parte di esso sono bloccato in tutti i dettagli Inoltre, essi hanno una forte tendenza a voler complexify le cose sono sempre alla ricerca di perfezionismo e credono che il sistema perfetto deve essere complesso sono sempre chiedono, cosa farà il mio sistema perfect. A sacco di persone vengono in commercio dai lavoratori autonomi medici mentalità, dentisti e altri professionisti che hanno avuto la propria piccola impresa in cui erano praticamente tutti i sistemi in un unico Questo è tutto ciò che tende a conoscere e approccio commerciale allo stesso modo che continuare ad aggiungere complessità fino a quando non funziona, anche se questa strategia funziona raramente il lavoratore autonomo sarebbe tale da avere un sistema discrezionale che viene costantemente changed. The titolare un buon imprenditore dovrebbe essere in grado di camminare lontano da l'azienda per un anno e tornare a trovarlo in esecuzione meglio di prima Mentre questo è un tipo ideale di dichiarazione, ha qualche verità teorica ad essa questo dovrebbe verificarsi perché il lavoro del proprietario dell'impresa è quello di progettare un gruppo di sistemi per l'esecuzione il business così bene che i suoi dipendenti possono fare il lavoro da soli o almeno con un manager in atto in altre parole, l'imprenditore è qualcuno che progetta sistemi e queste sono di solito semplice imprenditore systems. The di solito fa molto bene nel commercio Arena se si avvicinano il processo allo stesso modo in cui ve gestire un business prima E, naturalmente, il proprietario avrebbe normalmente assumere qualcuno per eseguire il loro sistema di scambio, ad un molto più basso wage. When Tom basso, 1 che viene intervistato in The New Market Wizards ha fatto workshop con me, si è sempre descritto come un uomo d'affari prima e un commerciante seconda parte del punto di vista di Tom s è stato quello di cercare le attività ripetitive che un essere umano nella sua organizzazione deve ripetere più e più volte quando ha trovato tali compiti , il suo compito era quello di sviluppare un programma per prendere quel compito di mani umane programmi informatici di routine sono ottimi esempi di semplice investitore systems. The l'ultima persona sul quadrante è l'investitore l'investitore è colui che investe in imprese e il suo il suo più importante criterio dovrebbe essere, Qual è il tasso di rendimento del business in altre parole, questa persona continua a chiedere, se ho messo soldi in questo investimento, che tipo di ritorno posso ottenere su di esso investimenti elevato ritorno ad esempio rendimenti elevati sul patrimonio netto sono generalmente buone aziende in cui inserire il tuo money. Robert Kiyosaki descrive questo come il quadrante in cui il denaro viene convertito in ricchezza I ricchi, secondo Kiyosaki, ricavare 70 del loro reddito da investimenti e 30 o meno del loro reddito da commercianti wages. Most sono probabilmente non gli investitori di questa definizione comprano basso o vendere, scorte elevate di trading Come risultato, c'è qualcosa che devono fare per generare i loro investitori di denaro, al contrario, sono persone che in genere cercano luoghi dove possono mettere i loro soldi che generano tassi di rendimento di 25 o superiore senza di loro di fare qualsiasi cosa se si sa come ottenere quei tipi di ritorni, poi si desidera tenere su tali investimenti più a lungo possibile Molti stock di alta tecnologia sono stati mostrando tassi di crescita degli utili di oltre 25, e quando hanno fatto, i prezzi sono aumentati in modo drammatico, perché questo è ciò che gli investitori vogliono il problema di tali investimenti è che non sono garantiti per continuare per sempre molti di voi hanno probabilmente scoperto che in questi ultimi years. What è un Trading system. What la maggior parte della gente pensa di come un sistema di negoziazione, che definirei una strategia di trading si tratterebbe di otto parts. A FiLtEr. S mercato et fino conditions. A ingresso n signal. A caso peggiore fermata loss. R e-entry quando è appropriate. A posizione dimensionamento algoritmo, and. You bisogno di più sistemi per diverso filtro mercato conditions. A è un modo di guardare al mercato per determinare se il mercato è appropriato per il sistema, ad esempio, possiamo avere mercati tranquilla trend, mercati trend volatili, mercati mercati tranquilli, e piatte volatili piatte e, naturalmente, i mercati trend possono essere sia rialzista o ribassista il sistema potrebbe funzionare bene solo in una di quelle condizioni di mercato, di conseguenza, è necessario un filtro per determinare se il sistema ha un alto probabilità di lavoro si dovrebbe commercio il sistema o not. The istituito condizioni importo secondo i criteri di screening per esempio, se il commercio delle scorte, ci sono 7.000 titoli che si potrebbe decidere di investire in qualsiasi momento di conseguenza, la maggior parte delle persone utilizzano una serie di criteri di selezione per ridurre tale numero fino a 50 azioni o meno Esempi di schermi potrebbero includere William o Neil s criteri CANSLIM 2 o uno schermo di valore per i titoli con buoni PERS o un buon rapporto di PEG o uno schermo fondamentale avere a che fare con la gestione e il suo rendimento delle attività si potrebbe anche avere un set up tecnico, appena prima dell'entrata come guardare lo stock di andare giù per sette segnale di entrata infradiciavi dritto sarebbe un unico segnale che si d utilizzare sulle scorte che soddisfano la vostra schermata iniziale per determinare quando è possibile inserire una posizione lunga o corta ci sono tutti i tipi di segnali si potrebbe usare per l'ingresso, ma in genere comporta un qualche tipo di movimento nella vostra direzione che si verifica dopo un particolare set-up occurs. The prossimo componente del tuo trading sistema è il tuo stop protettivo Questa è la perdita caso peggiore che si vorrebbe sperimentare ed è definito 1R o il rischio iniziale per voi la fermata potrebbe essere un valore che vi terrà in magazzino per molto tempo ega 25 goccia nel prezzo del titolo o qualcosa che ti porterà rapidamente se il mercato gira contro di voi stop protettivi ega 25 cent goccia sono mercati assolutamente essenziali don t salgono sempre e don t andare giù per sempre, è necessario si ferma per proteggere se stessi Come ho già detto in commercio strada per la libertà finanziaria di entrare nel mercato senza uno stop protettivo è come guidare attraverso la città ignorando le luci rosse si potrebbe arrivare a destinazione alla fine, ma le possibilità di farlo con successo e in modo sicuro sono molto slim. The quinto componente di un sistema di scambio è la vostra strategia di rientro Molto spesso quando si ottiene fermato da una posizione, lo stock girarsi nella direzione che favorisce la vostra posizione vecchio quando questo accade, si potrebbe avere una possibilità ideale per i profitti che non è coperto dalla vostra impostazione originale e condizioni Come risultato voce, è anche necessario pensare a criteri di rientro Quando si potrebbe desiderare di tornare in una posizione chiusa in condizioni di questo cosa sarebbe fattibile e quali criteri farebbe scattare il vostro re-entry. The sesto componente di un sistema di negoziazione è la vostra strategia di uscita la strategia di uscita potrebbe essere molto semplice, ad esempio, potrebbe essere semplicemente un trailing stop di 25 in cui si regola la fermata al 75 del prezzo di chiusura ogni volta che uno stock fa un nuovo massimo lo stop è sempre regolato fino , mai down. However, si possono avere molte possibili uscite, oltre a un trailing stop, ad esempio, una grande volatilità mossa ad esempio 1 5 volte la volatilità media giornaliera contro di voi in un solo giorno è una buona uscita Attraversando un significativo media mobile ad esempio, il 50 giorni potrebbe essere una grande uscita tecnici segnali sono buoni uscite ad esempio rompendo un significativo line. Exits tendenza sono una delle parti più critiche del sistema, è uno dei fattori che nel tuo trading, di cui si ha il controllo totale ed è vostra uscite che controllano se o non fare soldi nel mercato o avere piccole perdite si dovrebbe spendere una grande quantità di tempo e di pensiero sulla vostra uscita strategies. The settimo componente del sistema è la sua posizione dimensionamento algoritmo di posizione dimensionamento è quella parte del sistema che controlla come tanto è il commercio Esso determina il numero di azioni se si acquista una raccomandazione generale sarebbe quello di rischiare continuamente 1 del vostro portafoglio Quindi, se si dispone di un portafoglio di 25.000, si wouldn t vuole rischiare di più di 250.Let s detto che volevi acquistare un titolo a 10 Hai deciso di mantenere uno stop di 25 finale, vale a dire se lo stock è sceso 25-7 50 si esce la vostra posizione Dal momento che il fermata è il rischio per azione, si dovrebbe dividere quel 2 50 rischio in 250 per determinare il numero di azioni per l'acquisto dal 2 50 va in 250 100 volte, si dovrebbe acquistare 100 di azioni si noti che si sarebbe comprando 1.000 del valore di magazzino 100 azioni 10 00 ciascuno o quattro volte il rischio di 250 Questo ha senso dal momento che il vostro arresto è di 25 del prezzo di acquisto Così, il rischio sarebbe 25 del vostro investimento totale Se vuoi sapere di più sulla posizione di dimensionamento, io d suggerisco di leggere rivedere commerciale tua libertà finanziaria, la guida definitiva alla posizione dimensionamento e l'introduzione di posizionare dimensionamento e-Learning Course. Finally, è necessario più sistemi di trading per ogni tipo di mercato Come minimo, potrebbe essere necessario un sistema per i mercati trend e un altro sistema per markets. The piatto Trading system Tutto il tuo business Plan for Trading 3.Remember che ho ha detto che ciò che la maggior parte delle persone considerano un sistema di negoziazione, è semplicemente una strategia di trading che dovrebbe essere parte di un piano generale di business senza il piano di business globale, molte persone sarebbero ancora perdere soldi sia s guardare il contesto globale in cui una strategia di trading dovrebbe essere fatto il vostro business plan ho scritto molto su questo argomento, pertanto, ai fini del presente articolo, il seguente è solo un breve overview. Here è una sintesi di ciò che consideriamo essere essenziale per un buon trading plan.1 il Riepilogo questo di solito è l'ultima sezione scritta in rassegna tutto il materiale del progetto e la presenta in forma sintetica dovrebbe descrivere in dettaglio l'obiettivo del piano e poi descrivere brevemente, senza un sacco di dettagli, come gli obiettivi saranno achieved.2 a Descrizione la descrizione di business dovrebbe includere la missione del business, una panoramica del business e la sua storia, i prodotti ei servizi forniti, che è la crescita del capitale e il controllo del rischio come un commerciante, le operazioni, considerazioni operative, quali le attrezzature necessarie e posizione del sito, e la vostra organizzazione e gestione del personale eventualmente Tutti questi argomenti sono abbastanza auto-esplicativo, ma si dovrebbe prendere il tempo di scrivere fuori come parte della vostra plan.3 Un'Industria Descrizione e la concorrenza nel settore si panoramica bisogno di guardare i fattori che influenzano il mercato, ad esempio, Ed Yardeni nel suo sito web elenca dieci principali fattori che influenzano il mercato, tra cui un'economia competitiva a livello globale, una rivoluzione in materia di innovazione, accesso wireless a Internet, aziende di tecnologia basse che hanno accesso ad alta strumenti tecnologici e cambiare le loro attività di conseguenza, la necessità di esternalizzare per aumentare la produttività, e molti altri temi Vedi per ulteriori informazioni inoltre, è anche necessario sapere chi ciò che la concorrenza è chi stai scambiato contro Quali sono le loro credenze Quali sono i vantaggi cosa hanno che don t Quali vantaggi avete che don T.4 Auto - sezione Conoscenza È necessario conoscere i tuoi punti di forza e le tue debolezze e li elenco in questa sezione è necessario sapere come capitalizzare i punti di forza e di evitare o superare la weaknesses.5 vostro piano di trading sé il piano di trading tattico dovrebbe essere una parte del tuo piano di trading, ma dovrebbe anche includere una tue convinzioni commerciali che costituiscono la base del proprio piano, b eventuali alleanze strategiche si possono avere, e c cosa avete intenzione di fare in termini di istruzione e coaching.6 i suoi bordi Trading credo che il vostro piano di trading dovrebbe includere anche un elenco di tutti i bordi di trading che si hanno nel mercato Quando si elencano i vostri bordi, è possibile rivedere spesso ed essere assicurarsi che si capitalizzare su di loro, ad esempio, i vostri bordi potrebbero includere un fatto che don t da ritirare, b la vostra comprensione della R multipli e la posizione di dimensionamento che danno alle persone un vantaggio enorme rispetto a quelli che non hanno alcuna idea su questi concetti, c vostra capacità di leggere uno schermo di II livello per ottenere eccellenti commerci, d vostre fonti di informazione, via e la capacità di pianificare con largo anticipo in modo da avere un piano di gioco ogni giorno, f tua abilità nel seguire le dieci operazioni di trading, g vostra conoscenza di te e dei tuoi punti di forza e di debolezza Questo è solo un esempio delle possibili bordi che si potrebbero avere il commerciante medio investor.7 Informazioni finanziarie Questa sezione dovrebbe includere tre parti: la prima parte è il budget Quanti soldi avete Quale sarà il processo di negoziazione si è costato la seconda parte sarà il tuo rendiconto finanziario il vostro piano di un senso in termini di flusso di cassa e, infine, la terza parte comprende le dichiarazioni di profitti e perdite Se si dispone di alcun record di trading, è necessario fare delle stime sulla base di test storico e sulla base di carta trading.8 peggiore di casi Contingency Planning cose succedono sempre di non aver contabilizzato o previste nel vostro piano di trading Come pensate di affrontare questi elementi di Cosa farete se una qualsiasi di queste cose vengono su come farete prendere decisioni quando questi elementi vengono up. If volete maggiori informazioni, ho newsletter mercato Mastery che sono stati dedicati al business planning. Developing un system. I sto rivisitando una intervista che ho fatto con LTC Ken Long, un esperto di sistemi con gli stati Uniti Army Qui s quello che ha detto Ken di sviluppare un system. Define chi sei Prima di effettuare qualsiasi pianificazione e progettazione del sistema, è necessario avere una conoscenza approfondita di chi siete e che cosa i vostri obiettivi sono investitori individuali, gestori di hedge fund private, fondo comune di investimento pubblico dirigenti, e manager di fiducia avranno diverse dinamiche, tempi e profili di rischio Questo si riferisce alla progettazione del sistema in quanto il prodotto finale deve adattarsi alle circostanze e le dinamiche del gruppo o individuo Se si salta in design del sistema senza considerare queste basi, si vuole seminare i semi di futuri problems. Objectives nella progettazione di sistemi di trading, il problema è quello di definire ciò che si desidera che il sistema per realizzare con le idee, come molti, eventi, circostanze e le regolazioni che si verificano nello sviluppo del sistema, è necessario avere il vostro cristallo obiettivi chiari la tua mente se don t sapere dove si sta andando, allora ogni vecchia strada farà. Obiettivi vi danno la base per fare delle scelte e priorità azioni Questo non vuol dire che gli obiettivi sono statici, infatti, possono cambiare, come si scopre sia i limiti imprevisti o vantaggi nel vostro sistema con la stagionatura Ma prima di iniziare è necessario disporre di una prima serie di scopi e obiettivi per guidare you. Calibration Dopo che il sistema è schierato e operativo, parte del processo di calibrazione del sistema sta controllando per vedere se gli obiettivi ancora in forma la persona o l'organizzazione che sei diventato che le sA parte molto interessante della progettazione di sistemi posso t dirvi quante volte io ho fatto parte di un team di progettazione che è iniziato con un numero limitato di obiettivi e scoperto in fase Imagineering che, regolando lo sguardo siamo stati in grado di realizzare molto di più per molto meno, ma, è necessario avviare da qualche parte Se don t iniziare con gli obiettivi, si è girare le wheels. I ha posto questa domanda a Ken questa sezione è fondamentale Come farete a sapere se il sistema funziona o no Quali sono le prestazioni del benchmark Quali sono i tuoi criteri di sapere che il vostro sistema non funziona Come pensate di prendere decisioni quando questi criteri sono soddisfatti Volete rottami tutto o solo di effettuare le regolazioni posizione dimensionamento Tutte queste domande sono fondamentali per lo sviluppo e la gestione di un buon system. How commerciali per rendere le decisioni all'interno del System. Here s quello che Ken detto su questo tema essenziale. Se don t capire come si farà decisioni prima del tempo, allora si avrà certamente per risolvere la cosa, al momento della prima decisione difficile se si prendere decisioni sul posto, senza linee guida, si hanno due problemi 1 capire cosa fare e 2 come farlo e questi problemi devono essere affrontati sotto grande stress e di tempo limitato e 's meglio per risolvere tranquillamente il processo decisionale prima del tempo in modo che il meccanismo decisionale è convenuto di prima mano. Nell'esercito, nessun piano di solito sopravvive al primo contatto con il nemico, e quindi il nostro obiettivo nella pianificazione è quello di sviluppare una gamma di alternative che possono applicarsi a una serie di scenari Attraverso prove ed analisi, sappiamo che la strategia funziona meglio per un determinato insieme di condizioni l'obiettivo della strategia di sviluppo è quello di fornire al decisore con un menu di scelte che sono abbastanza robusto per coprire una vasta gamma di contingenze. Nello sviluppo del sistema generale, quindi, cerchiamo robusti, semplici piani in grado di coprire una vasta gamma di condizioni Quando si preplan in questo modo, è don t cercare di forzare il mondo ad adattarsi al vostro piano Se si innamori di una strategia e diventare emotivamente investito nel farlo funzionare, non importa ciò che dice il mercato o il mondo, si perde la capacità di adattarsi e imparare. Un esempio reale di un sistema di negoziazione potrebbe essere un commerciante che decide di controllare la sua performance trading reale ogni mese contro l'aspettativa di sistema di calcolo, e di determinare la significatività statistica della variazione potrebbe decidere che qualsiasi risultato maggiore di uno o due deviazioni standard è un segnale per fermare il commercio e ricalibrare il sistema o riconfermare la validità del modello di trading e le sue ipotesi di base Se l'aspettativa reale è vicino al aspettativa previsto, allora il commerciante sa che s sul bersaglio Nei moderni sistemi di produzione di questo concetto è chiamato Statistical Process Controllo. Esso consente il controllo del sistema di sapere quando le macchine di produzione sono alla deriva fuori tolleranza e degradare la qualità della produzione al punto in cui viene interrotta la linea e le macchine sono retooled. I chiesto Ken su come il consiglio vale in considerazione del fatto che molti sistemi di trading sono automatizzati Qui s come ha risposto. Si sa problema generale delle informazioni di età, che ci fornisce una vasta gamma di sistemi di supporto decisionale automatizzato che può compilare grandi quantità di dati, analizzare ed elaborare, e ci presentano con i pacchetti di decisione per azione sulla base di criteri che possiamo specificare I usare un sacco di questi Tuttavia, la chiave per fare loro il lavoro è quello di assicurarsi di aver compreso la logica modello di business e sistema sottostante quando si fanno le cose automaticamente dal computer, è necessario capire che cosa il computer sta calcolando e filtraggio ho vinto uso t strumenti di potere fino a che non sanno come funzionano e mi hanno imparato il loro uso nelle simulazioni. Se avete fatto tutto il lavoro di preparazione che avete descritto nel vostro sistema laboratorio di design, 4 e si è scelto di indicatori che forniscono i segnali giusti per prendere le vostre decisioni di trading, allora la cosa giusta da fare è di affidarsi a dei segnali per rendere la vostra decisioni taratura periodica del sistema, tuttavia, è ancora necessario per confermare che avete scelto i segnali corretti e che le vostre azioni sono corrette Se non avete fatto che il lavoro, però, può essere il caso che semplicemente raccolto l'ultimo indicatore di caldo e lo usano a prescindere da come appropriato, può essere per il sistema commerciale Se non riesce a lavorare come pubblicizzato, si rischia di discarica per la prossima idea caldo che arriva Allora non ri commerciante un sistema s, si sta solo reagendo a advertising.1 abbiamo due arretrati del bollettino in cui abbiamo intervistato Tom Basso per quelli di voi che vorrebbero sapere di più chiamata 919-466-0043 per più information.2 William O Neil, Come fare soldi in azioni di New York McGraw - Hill, 1987,3 abbiamo un programma audio sulla pianificazione di business per gli operatori che vi porterà attraverso lo sviluppo di un business plan.4 il workshop Ken si riferisce è il, Come sviluppare un sistema di trading vincente che fa per te laboratorio, che offriamo una o due volte ogni year. About l'Autore Trading Coach Dr Van K Tharp, presenti nel libro mai famoso mercato Wizards è ampiamente riconosciuta per i suoi libri più venduti Commercio Your Way a libertà finanziaria Super Trader e il suo Corso di studio classico per Peak performance commercianti e gli investitori lo Visitate il nostro sito per un gioco di simulazione di libero scambio o per iscriversi gratuitamente per la sua Sistemi newsletter. Trading settimanali che cosa è un sistema di trading Trading system. A è semplicemente un insieme di regole specifiche, o parametri, che determinano i punti di ingresso e di uscita per un dato equità Questi punti, noti come segnali, sono spesso segnati su un grafico in tempo reale e spingono l'esecuzione immediata di un trade. Here sono alcuni degli strumenti di analisi tecnica più comunemente utilizzati per costruire i parametri di medie commerciali systems. Moving MA. Relative strength. Bollinger Bands. Often, due o più di queste forme di indicatori saranno combinati nella creazione di una regola, ad esempio, il sistema di crossover MA utilizza due mobili parametri medi, a lungo termine e breve termine, creare una regola acquisto quando breve termine attraversa sopra il lungo termine, e vendere quando è vero il contrario In altri casi, una regola utilizza solo indicatore ad esempio, un sistema può avere una regola che vieta qualsiasi acquisto meno che la forza relativa è sopra un certo livello Ma è una combinazione di tutti questi tipi di regole che effettua una negoziazione system. MSFT media mobile Cross-Over sistema mediante 5 e 20 Spostamento Averages. Because il successo del sistema complessivo dipende da come eseguono le regole , gli operatori del sistema trascorrere del tempo ottimizzando al fine di gestire il rischio aumentare la quantità acquisita per il commercio e raggiungere la stabilità a lungo termine Questo viene fatto modificando i parametri differenti all'interno di ogni regola, ad esempio, per ottimizzare il sistema MA di crossover, un commerciante potrebbe provare a vedere quali medie mobili di 10 giorni, 30 giorni, ecc funzionano meglio, e poi li implementano Ma ottimizzazione in grado di migliorare i risultati per solo un piccolo margine - e la combinazione di parametri utilizzati che in ultima analisi determinano il successo di un system. Advantages quindi, perché potreste voler adottare un system. It commerciale prende tutte le emozioni di negoziazione - Emotion è spesso citato come uno dei più grandi difetti di investitori singoli investitori che sono in grado di far fronte alle perdite secondo indovinare le loro decisioni e finiscono per perdere soldi rigorosamente seguendo un sistema di pre-sviluppo, gli operatori di sistema può rinunciare alla necessità di prendere decisioni una volta che il sistema è stato sviluppato e stabilito, il commercio non è empirica perché è automatizzato riducendo le inefficienze umane, gli operatori di sistema possono aumentare profits. It può risparmiare un sacco del tempo - una volta che un sistema efficace è sviluppato e ottimizzato poco o nessun sforzo richiesto dai computer commerciante sono spesso utilizzati per automatizzare non solo la generazione del segnale, ma anche il trading reale, in modo che il commerciante è libero dal trascorrere del tempo su analisi e rendendo trades. It s facile se si lascia che gli altri fanno per voi - hanno bisogno di tutto il lavoro fatto per voi Alcune aziende vendono sistemi di trading che hanno sviluppato Altre aziende vi darà i segnali generati dai loro sistemi di trading interni per un canone mensile fare attenzione , anche se - molte di queste aziende sono fraudolenti Date un'occhiata da vicino quando i risultati si vantano circa sono stati presi Dopo tutto, è facile vincere in passato cercare le aziende che offrono una prova, che consente di testare il sistema in tempo reale - time. Disadvantages Noi ve guardato i principali vantaggi di lavorare con un sistema di negoziazione, ma l'approccio ha anche i suoi sistemi sono complessi drawbacks. Trading - Questo è il loro più grande svantaggio Nelle fasi di sviluppo, sistemi di trading richiedono una solida conoscenza di analisi tecnica , la capacità di prendere decisioni empirici e una conoscenza approfondita di come i parametri di lavoro, ma anche se non si stanno sviluppando il proprio sistema di trading, è importante per avere familiarità con i parametri che compongono quello che si sta utilizzando acquisizione di tutte queste competenze possono essere un challenge. You deve essere in grado di fare ipotesi realistiche ed efficace impiegare il sistema - gli operatori di sistema devono fare ipotesi realistiche circa i costi di transazione Queste consisteranno in più di spese di commissione - la differenza tra il prezzo di esecuzione e il prezzo di riempimento è una parte della costi di transazione Tenete a mente, è spesso impossibile per sistemi di test in modo accurato, provocando un certo grado di incertezza in cui portare i problemi in tempo reale del sistema che si verificano quando i risultati simulati molto diverse dai risultati effettivi sono noti come lo slittamento efficacemente trattare con lo slittamento può essere un ostacolo importante per la distribuzione di un system. Development successo può essere un compito che richiede tempo - un sacco di tempo può andare in via di sviluppo un sistema di negoziazione per farlo funzionare e funziona correttamente L'elaborazione di un concetto di sistema e la messa in pratica comporta un sacco di test, che vuole un po ' backtesting storico richiede pochi minuti però, back testing da sola non è sufficiente sistemi devono essere di carta scambiati in tempo reale al fine di garantire l'affidabilità, infine, lo slittamento può causare agli operatori di rendere diverse revisioni ai loro sistemi anche dopo deployment. Do funzionano ci sono un certo numero di Internet truffe legate alla negoziazione del sistema, ma ci sono anche molti legittimi, sistemi di successo Forse l'esempio più famoso è quello ideato e realizzato da Richard Dennis e Bill Eckhardt, che sono la tartaruga commercianti originali Nel 1983, questi due hanno avuto una lite sul fatto un buon commerciante si nasce o si diventa Quindi, hanno preso alcune persone dalla strada e li addestrati in base alla loro ormai famoso sistema Turtle Trading si sono riuniti 13 commercianti e finito per fare 80 all'anno per i prossimi quattro anni, Bill Eckhardt una volta disse: chiunque con intelligenza media può imparare a commerciare Questa non è scienza missilistica Tuttavia, è molto più facile da imparare che cosa si dovrebbe fare nel trading di farlo sistemi di trading stanno diventando sempre più popolare tra gli operatori professionali, gestori di fondi e investitori individuali allo stesso modo - forse questa è una testimonianza di quanto bene work. Dealing con truffe Quando si cerca di acquistare un sistema di trading, può essere difficile trovare un business affidabile Ma la maggior parte truffe possono essere individuati dal buon senso, ad esempio, una garanzia di 2500 è l'anno in modo chiaro scandaloso come promette che con solo 5.000 si potrebbe fare 125.000 in un anno e poi attraverso compounding per cinque anni, 48.828.125 mila Se questo fosse vero, wouldn t il commercio creatore la sua strada per diventare un billionaire. Other offre, tuttavia, sono più difficile da decodificare, ma un modo comune per evitare truffe è quello di cercare sistemi che offrono una prova gratuita In questo modo è possibile testare il sistema da soli mai fidarsi ciecamente il business si vanta a questo proposito è anche una buona idea per contattare gli altri che hanno utilizzato il sistema, per vedere se sono in grado di affermare la sua affidabilità e profitability. Conclusion lo sviluppo di un sistema commerciale efficace non è affatto un compito facile richiede una solida conoscenza dei molti parametri disponibili, la capacità di fare ipotesi realistiche e il tempo e la dedizione per sviluppare il sistema Tuttavia, se sviluppato e implementato correttamente, un sistema di scambio può produrre molti vantaggi può aumentare l'efficienza, liberare tempo e, soprattutto, aumentare il profits. Trading Sistemi 101.The stragrande maggioranza degli operatori nel mercato sostanzialmente commercio senza molto di un piano più credono che tutto quello che dovete fare per fare soldi sul mercato è ascoltare raccomandazioni degli analisti e le ultime notizie e poi sarà impostato per life. Everyone so che ha giocato il mercato con notizie dalle teste parlanti in TV o the Internet has eventually lost their money and quit If over 90 of the players in this game lose, and 90 use the news to trade hmmmm are we seeing a correlation here. Trading was like playing a slot machine. Once upon a time, I too was caught up in scanning the news for trading ideas Every now and then, I would catch a nice win or two, but it was like playing a slot machine - I would win just enough times to keep me playing. I ve always been an analytical type of person, so I began my search for a repeatable trading method After reading several interviews of successful traders, I decided to go the computerized route Many of the best traders in the world were using computerized systems to generate their buy and sell signals, and that fit in well with my idea of how trading should be. That was a decade ago, and in that time, I ve learned 10,000 more about trading systems and what makes them tick. Trading System Philosophy. The philosophy of trading system design is to use the past to figure out the probability of something happening in the future That doesn t mean we can predict the future - we can react to it however. I think of trading as I do playing card games like poker The big difference is that the rules for poker are very well established and repeatable With the stock market, the rules aren t published, so I have to use the past to come up with the rules of how I think the game should be played I put my ideas into a computer which in turn tells me if I would have done well by making money in the past with those sets of rules. There s nothing new under the sun. The future is unknowable, but knowing what s happened in the past can give a glimpse into the probabilities of future outcomes After all, human emotion is the same now as it was 1000 years ago and I contend that it s these emotions that create edges for us to exploit in the markets. The primary way to keep score in the stock market game is by how much money you make - not how often you re right or wrong You see, if you won 30 of the time, but your winners were 3 times the size of your losers, you would be making money. Most traders focus too much on their own ego instead of playing the game to make money That s why even Einstein type brainiacs with bulging IQs fail at trading When you get the emotion out of the picture and focus on playing the game on its terms you can find a constant source of wealth. Crunching the Numbers. It s really not just enough to make money from the market I want to not only make a bunch of money, but I want to do so while keeping my drawdowns as small as possible If I make 80 in one year, but I had to stomach a 60 drawdown during that time well, that s not a good trading system In fact, a trading system like that could very well make you lose all your money at some point in the future. So how do we go about finding systems with potential By testing, testing, and retesting I like to say that I don t use technical analysis to find my trades I use tested analysis. I ll pour through charts for hours on end until I see what appears to be an edge I ll then program my ideas into a computer or computers depending on how much number crunching is required Next, I ll refine the trading criteria by testing different combinations of the indicators I ve fed to the computer. All told, this process takes a VERY long time, as even my new computers have a hard time crunching data for thousands of stocks for 15 years If it s hard to do, then I know I m on the right track If it was easy, then everyone would be doing it and I wouldn t have an edge. Enter gain pain ratios and a plethora of other statistics. One of the most common statistics to measure performance is the MAR ratio Basically, you take your compound annual growth rate CAGR and divide by your worst drawdown during that time So if my trading system has a CAGR of 50 , and my worst drawdown was 25 , then the MAR ratio is 2 0 The bigger the better. In general, I ve found that the shorter the timeframe and the more trades, the bigger the MAR A very short-term trading system like our Profit Taker has a MAR around 3 even during the worst bear market since 1929 If you look at its equity curve with drawdowns, you will see that it s been a steady money maker. When dealing with longer trading periods, the gain pain ratios tend to get smaller The benefit is that you trade less, and returns can be very large, but these systems take more of a hit from time to time Trend following systems tend to have lower MAR ratios in the stock market. Another important stat to me is the length of time between new equity peaks I don t want to trade systems that go on more than 12 months before making a new equity high It s very hard to stay focused after that long of a drawdown. The MAR ratio is very easy to understand, but I find it lacking Just knowing your growth rate and worst drawdown is not enough I want to dive in and use a number that penalizes me for not only big drawdowns, but the length of time between new equity peaks Peter Martin came up with the Ulcer index which does just that. It gives numbers between 0 a perfectly straight line with no drawdowns and 100 a system always in drawdown which would sure give me an ulcer. By going through your equity curve, it penalizes you by the drawdown squared each time you re below the equity peak You can then take your annual growth rate and divide it by the Ulcer index I think this is by far the best way to compare systems Thank you Peter Martin. In order to make money while keeping risk low , you have to use proper money and risk management Most see this as an after thought to trading It s not In fact, it should be thought of as the most important aspect of trading If you risk too much and lose all your money, you re out of the game. For every trade you make, you should know exactly how many shares you re going to buy, and how much money is at risk at any one point For example, if you lose money on any one trade, perhaps it should not be more than 1 of your total portfolio You could calculate how many shares to buy based on your entry price and stop price. Shares Portfolio risk Portfolio size Buy price - Stop price. So for a 50,000 portfolio risking 1 or 500. Shares 0 01 50,000 25 45 - 23 04.When trading stocks there is more to worry about than how much you re going to risk on any one trade You see, stocks are highly correlated to each other Not only are you risking money on each trade, but you re risking that all those stocks will fail at the same time Therefore, you must limit the number of stocks a system is trading at any one time. My testing has showed a very easy way to blend fixed fractional betting with risk management Simply divide the money to risk evenly between 10 or more positions For example. Shares Portfolio size 10 Entry price. Shares 50,000 10 25 45.Now, we have limited the number of positions 10 that can go against us, and we ve reduced the maximum risk in case a stock went belly up if one of our stocks went to zero, we would be out 10 max. One of the biggest errors I see people make when testing systems is statistical significance Sometimes, a particular pattern will come up only 10-15 times in history The results look great, but when applied to the real world, they fail You see, I could randomly choose a particular stock and random date to buy on the open, then sell on the close There are thousands of stocks, and about 250 trading days in a year I bet I could find a few examples that win 100 of the time just due to random chance. When I look for an edge in trading, I want to see many examples not just a handful When it comes to choosing from thousands of stocks, I want to see hundreds if not thousands of samples That way I can determine that I have not simply come up with a random sampling of trades that just happens to work well. The stock trading systems described on this web site all have thousands of samples for back testing - many more than actually listed since every system has a limit of 10 positions at any one time The software I use filters out trades if the maximum number of positions is reached. I ve seen this mistake over and over again A trader gets a basic back testing package and proceeds to test which moving averages work for a particular stock Ouch This is a quick way to lose money If you re only using one stock to calculate the optimized values, you re going to run into the problem outlined above not enough samples for statistical significance. One set of rules for thousands of stocks. If instead, you were to scan thousands of stocks for a few combinations that work for all of them well that s a much more significant statistic When I m testing what works for stocks, I test them ALL I want to use the same rules for thousands of stocks only then do I believe I have discovered an edge. Accounting for Commission, margin interest, and slippage. There are just way too many traders out there that do not realize just how much the extra expenses in trading amount to The great news is that commissions are falling dramatically interactivebrokers is down to 1 2 cent a share now However, you still have to pay interest to your broker for using margin when buying or selling short, and you must account for slippage. Slippage is the amount of money you lose when a stock does not trade exactly at your entry price Say I place an order to buy at the open The open was 20 00, but my fill price was 20 07 Your slippage is 7 cents times the number of shares bought 7 cents 1000 shares 70 I always include slippage when testing systems I usually estimate slippage to be between 5-10 of the day s range If a stock moved between 20 00 and 21 00, the slippage was most likely between 5-10 cents. Eventually, it s very possible to move the market with your orders There are two ways I combat this by only trading liquid stocks that trade several million dollars worth of shares on average, and by using stop limit orders. Stop limit orders allow you to place a ceiling on how much your willing to pay for a stock For example, stock XYZ is trading at 19 00 and I place a stop limit order to buy at 20 00 20 06 When the stock hits 20 00, my order to buy at a limit of 20 06 is placed into the market. System Trading Terms and Formulas. CAGR - Compound annual growth rate It s no good to simply take your percentage gains and divide by time If you made 50,000 over a 50 year period, that s not the same as saying you made 1,000 a year You would apply a formula based on compound interest instead. x Sqrt Percent gain - 1 where x is the number of years. 50 Sqrt 50,000 - 1 13 23 Note that I m using the special xsquareRoot function found on most scientific calculators I m not multiplying by 50 in the example above. MAR - A simple measure for gain to pain Take the compound annual growth rate CAGR and divide by the worst drawdown If I have a 50 CAGR, and my worst drawdown was 25 , my MAR ratio is 2 0.Ulcer Index - Created by Peter Martin, this gain pain stat ranges from 0-100 Zero would be a perfectly straight line with no drawdowns, while 100 would be straight down thus giving you an ulcer Both the depth and duration of a drawdown are measured. I like this statistics model because unlike the MAR ratio, it does not over-penalize you for what by definition is a one time event your worst drawdown Please see this web site for more info. Martin Ratio - By taking your CAGR and dividing by the Ulcer index, this number will give you a much better number to compare trading systems Sharpe ratios, and MAR ratios are inferior comparison models in my opinion. Click here for instant access to your free trial. The results listed herein are based on hypothetical trades Plainly speaking, these trades were not actually executed Hypothetical or simulated performance results have certain inherent limitations Unlike an actual performance record, simulated results do not represent actual trading Also, since the trades have not actually been executed, the results may have under or over compensated for the impact, if any, of certain market factors such as lack of liquidity You may have done better or worse than the results portrayed.